Category: Chiến lược giao dịch

Cuối năm 2021: Đây có phải là lúc đầu tư Vàng
Năm nay không phải là một năm tốt đẹp đối với những người đang “khó khăn kiếm tiền” do hậu quả Covid để lại.

Vàng như một biện pháp phòng ngừa lạm phát đã không chú ý và thậm chí trong suốt năm nay khi lãi suất thực tế âm, vàng đã không được hưởng lợi như nhiều người mong đợi…

Một trong những động lực lớn của Vàng (và nhiều tài sản tài chính khác) là “lợi suất thực tế”.

Về cơ bản, nếu một tài sản (chẳng hạn như trái phiếu 10 năm) mang lại lợi suất 1,5% và tỷ lệ lạm phát dự kiến là 2,5% trong cùng khoảng thời gian đó (ví dụ: 10 năm) thì lợi suất “Real” thực là âm -1%.

Cuối năm 2021, Tại sao nên mua Vàng ?

Vàng là một loại tài sản có lợi suất bằng 0, vì vậy Vàng vẫn luôn hấp dẫn hơn …

Chúng ta hãy nhìn vào biểu đồ vàng:

Với một năm bắt đầu Vàng chỉ dưới $1900, Vàng đã tăng đến những cái giá lớn nhất chưa từng có. 2 lần giảm mạnh đã khiến Vàng giảm ngay xuống còn 1683 usd/ounce vào tháng 8 và nó đã được phục hồi kể từ đó …

Tại sao Vàng lại không hoạt động tốt khi lợi suất thực tế âm?

Chúng tôi chắc chắn có thể đưa ra trường hợp rằng đã có sản lượng tốt hơn ở những nơi khác! Lợi suất thực âm trong giai đoạn tăng trưởng kinh tế điên cuồng, tỷ lệ thấp kỷ lục ở các nước phát triển và lợi nhuận khổng lồ trên thị trường chứng khoán rất khác với lợi suất thực âm trong thời kỳ suy thoái kinh tế.

Vàng có lợi suất = 0, rất hấp dẫn khi lợi suất thực là “âm” và có rất ít lựa chọn thay thế để kiếm được lợi tức đáng kể.

Điều đó đã không xảy ra trong năm nay. Năm sau có thể là một câu chuyện khác …

Cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang trong tuần này sẽ tạo tiền đề cho chính sách tiền tệ trong năm tới. “Biểu đồ chấm (dot plot)” sẽ được công khai và cho thấy các nhà hoạch định chính sách thực sự lo ngại như thế nào về lạm phát.

Các bình luận của Chủ tịch Powell trước Thượng viện cho thấy mức độ không chắc chắn cao:
- Rất khó để dự đoán sự tồn tại và ảnh hưởng của những hạn chế về nguồn cung, nhưng hiện tại có vẻ như các yếu tố đẩy lạm phát lên cao sẽ còn kéo dài trong năm tới.
- Cục Dự trữ Liên bang cam kết thực hiện mục tiêu ổn định giá cả và sẽ sử dụng các công cụ của họ để hỗ trợ nền kinh tế và thị trường lao động cũng như ngăn chặn lạm phát cao hơn.
Các thị trường đang chờ đợi quan sát quyết định thực sự Fed đối với điểm cuối cùng này.

Một chuỗi tăng lãi suất nhanh chóng có thể sẽ chứng kiến các tài sản rủi ro nhất được bán, theo như dự đoán rằng các điều kiện tài chính sẽ nhanh chóng được thắt chặt.

Vàng có thể lấy lại sức hấp dẫn khi những nhà đầu tư trên thị trường khi tìm kiếm một nơi nào đó để gửi tiền mặt của họ và lam phát được kiểm soát.

Fed quyết định ra sao, các ngân hàng trung ương khác chắc chắn sẽ làm theo … Cuộc họp hôm thứ Tư có thể đặt ra chương trình nghị sự của ngân hàng trung ương cho năm 2022.

“Đây không phải lời khuyên đầu tư, tất cả chỉ là tham khảo”
December 17, 2021
Biến thể Covid mới tác động mạnh trên thị trường Chứng khoán toàn cầu

Chỉ số Dow giảm 800 điểm, mức giảm tệ nhất năm 2021 vì lo sợ về biến thể khác lạ mới xuất hiện.

Chứng khoán Hoa Kỳ giảm mạnh vào thứ Sáu khi một biến thể Covid mới được tìm thấy ở Nam Phi đã gây ra sự chuyển dịch toàn cầu khỏi các tài sản rủi ro.

Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones giảm khoảng 800 điểm, tương đương 2,1%, đây là một ngày thảm nhất trong năm, trong khi S&P 500 và Nasdaq Composite lần lượt giảm 1,7% và 1,6%. Chỉ số Dow đã giảm hơn 1.000 điểm ở mức thấp nhất trong phiên. Hôm thứ Sáu cũng là một ngày giao dịch cuối cùng để chuẩn bị cho kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn với thị trường Hoa Kỳ đóng cửa lúc 1 giờ chiều.

Lợi tức trái phiếu Mỹ & chứng khoán Châu Á đồng loạt giảm do biến thể Covid mới

Các động thái giảm giá diễn ra sau khi WHO vào thứ Năm cảnh báo về một biến thể Covid-19 mới đã được phát hiện ở Nam Phi. Biến thể mới chứa nhiều đột biến đối với protein đột biến, cấu trúc của vi rút liên kết với tế bào, so với biến thể Delta rất dễ lây lan. Do những đột biến này, các nhà khoa học lo ngại nó có thể làm tăng khả năng kháng vắc xin, mặc dù WHO cho biết cần phải điều tra thêm.

Vương quốc Anh đã tạm ngừng các chuyến bay từ 6 quốc gia châu Phi do biến thể này đang xuất hiện. Israel đã cấm du lịch đến một số quốc gia sau khi báo cáo một trường hợp ở một khách du lịch. Và có 2 trường hợp được xác định ở Hồng Kông, Bỉ cũng xác nhận một trường hợp.

Giá trái phiếu tăng và lợi tức giảm. Lợi tức trên trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm của Hoa Kỳ (u.s. 10-year treasury yield) giảm 12 điểm cơ bản xuống 1,52%. Đây là một sự đảo ngược mạnh mẽ khi lợi suất đã tăng vào đầu tuần lên trên 1,68% tại một thời điểm. Lợi tức trái phiếu tỷ lệ nghịch với giá cả.

Thị trường châu Á bị ảnh hưởng nặng nề trong giao dịch ngày thứ Sáu vừa qua, với chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản và chỉ số Hang Seng của Hồng Kông đều giảm hơn 2%, Bitcoin giảm 8%.

Cboe Volatility Index, thường được gọi là “thước đo nỗi sợ hãi” của Phố Wall, đã tăng lên 28, mức cao nhất trong 2 tháng. Giá dầu cũng giảm, với giá dầu thô giao sau của Mỹ giảm 10% và phá vỡ dưới 70 USD / thùng.

Cổ phiếu liên quan đến du lịch bị ảnh hưởng nặng nề nhất với Carnival Corp và Royal Caribbean giảm lần lượt 13,5% và 11,9%. United Airlines giảm hơn 13%, trong khi American Airlines giảm 12,5%, Boeing mất hơn 7% và Marriott International giảm gần 10%.

Cổ phiếu ngân hàng giảm do lo ngại hoạt động kinh tế chậm lại và tỷ giá giảm: Bank of America giảm 5,3% và Citigroup giảm 4,8%.

Các ngành liên quan đến nền kinh tế toàn cầu giảm do Caterpillar dẫn đầu là 4,9%. Dow Inc giảm 3,8%, Chevron giảm 3,6% do các kho dự trữ năng lượng phản ứng với sự thay đổi giá dầu thô.

Mặt khác, các nhà đầu tư đang tập trung vào các nhà sản xuất vắc xin, làm cho cổ phiếu của Moderna tăng 27% và cổ phiếu Pfizer tăng thêm 5%.

“Điều quan trọng cần nhấn mạnh là tại thời điểm này, rất ít thông tin được biết về chủng virus mới nhất này, bao gồm việc chưa tìm ra vắc xin hay mức độ nghiêm trọng của nó so với các đột biến khác. Do đó, thật khó để đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư sáng suốt nào vào lúc này”.

Bespoke Paul Hickey của Tập đoàn đầu tư cho biết trong một lưu ý cho khách hàng. “Theo lịch sử mà nói, theo đuổi một tăng trưởng hoặc bán vào một đợt giảm giá mạnh (đặc biệt là trong một ngày giao dịch rất kém thanh khoản) hiếm khi mang lại lợi nhuận, nhưng điều đó thường sẽ không được nhiều người qua tâm.”

Giá dầu giảm do biến thể Covid mới

“Giá dầu (Oil) giảm khá mạnh vào thứ Sáu, chạm mức thấp nhất trong 2 tháng do biến thể COVID-19 mới khiến các nhà đầu tư lo sợ và làm tăng thêm lo ngại rằng thặng dư nguồn cung có thể tăng lên trong quý đầu tiên.

Dầu giảm với thị trường chứng khoán toàn cầu, do lo ngại biến thể này có thể làm giảm tốc độ tăng trưởng kinh tế và nhu cầu nhiên liệu. Anh và các quốc gia châu Âu đã hạn chế việc đi lại từ miền nam châu Phi, nơi mà biến thể được phát hiện.

Dầu thô West Texas Intermediate (WTI) của Mỹ giảm 5,82 USD tương đương 7,4%, ở mức 72,57 USD /thùng, sau kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn hôm thứ Năm ở Mỹ.

Các nhà đầu tư cũng đang theo dõi phản ứng của Trung Quốc đối với việc Mỹ giải phóng hàng triệu thùng dầu từ các khu dự trữ chiến lược phối hợp với các quốc gia tiêu thụ lớn khác, một phần trong nỗ lực hạ nhiệt giá của nước này.

Một nguồn tin OPEC cho biết việc tung ra như vậy có thể sẽ làm tăng nguồn cung trong những tháng tới, theo một nhóm chuyên gia cố vấn cho các bộ trưởng của Tổ chức Các nước Xuất khẩu Dầu mỏ.

Tamas Varga: “Đánh giá ban đầu của OPEC về việc phát hành phối hợp (kho dự trữ) và sự xuất hiện đột ngột của một biến thể mới của coronavirus làm dấy lên những lo ngại nghiêm trọng về tăng trưởng kinh tế và cân bằng dầu mỏ trong những tháng tới”.

Hoạt động sản xuất của Iran cũng được chú trọng, với các cuộc đàm phán gián tiếp được nối lại vào thứ Hai giữa Iran và Hoa Kỳ về việc khôi phục một thỏa thuận hạt nhân năm 2015 có thể dẫn đến việc dỡ bỏ các lệnh trừng phạt của Hoa Kỳ đối với xuất khẩu dầu của Iran.

Tuy nhiên, việc Iran và Cơ quan Năng lượng Nguyên tử Quốc tế không đạt được thỏa thuận về giám sát các cơ sở hạt nhân của Tehran trong tuần này là dấu hiệu không tốt cho các cuộc đàm phán vào tuần tới.

November 27, 2021
Phân tích kỹ thuật EURUSD: từ ngày 18 – 22 tháng 10 năm 2021

Khung tuần W1

Phe mua và phe bán tiếp tục chiến đấu để giành vị trí xung quanh vùng hỗ trợ chính trên $ 1,1473-1,1583.

Như chúng ta có thể thấy, phe mua hiện có ưu thế hơn một chút, có khả năng được thúc đẩy nhờ vào việc dừng bán dài hạn bị vấp phải dưới mức thấp nhất là $ 1,1612 (năm 2020). Nguồn cung (Supply) $ 1,1981-1,1848 được ghi nhận là mục tiêu tăng giá tiếp theo trên quy mô này.

Trong trường hợp phía phe mua không đồng ý với mức giá cao hơn, vùng giá hỗ trợ hiện tại cho thấy đang nằm ở mức thoái lui Fibonacci 61,8% ở mức $ 1,1281.

Khung ngày D1

Giao dịch giữa tuần đã chứng kiến một thị trường tăng EUR/USD bước vào giai đoạn tấn công ngay ở vùng hỗ trợ Fibonacci trong khoảng từ $ 1,1420 đến $ 1,1522. Tuy nhiên, mức kháng cự từ 1,1614 usd, nhanh chóng đóng cửa cho mức tăng, theo các mẫu nến sao băng liên tiếp (Shooting star candle patterns).

Về xu hướng, nhìn chung tâm lý có xu hướng giảm kể từ tháng 6. Mặt khác, chỉ số sức mạnh tương đối RSI, gần đây đã thiết lập các phân kỳ tăng, cho thấy động lượng tích cực. Đường trung tâm 50, đó có thể là một mức được theo dõi trong tuần này.

Khung thời gian H4

Kể từ khi bắt tay với mức kháng cự $ 1,1622, nến đang trong quá trình thiết lập cờ hiệu Pennant (Continuation pattern; High: $1,1624 Low: $1,1584). Điều này, cùng với sự phá vỡ ngưỡng kháng cự của đường xu hướng, một đường giảm dần được vẽ từ mức cao $1,1846, cho thấy mức phá vỡ $ 1,1622 trong tuần này và làm nổi bật mức kháng cự $1,1665, tương ứng với mức thoái lui Fibonacci 61,8% ở mức $1,1668 và mức thoái lui Fibonacci 38,2% ở mức $1,1672.

Thấp hơn, thì bạn cần lưu ý hỗ trợ (support) ở mức $1,1563.

Khung thời gian H1

Sự hình thành cờ hiệu Pennant của khung thời gian H4, theo cấu trúc H1, nằm giữa supply ở mức $ 1,1628-1,1615 và mức hỗ trợ từ $1,1584. Nếu giá phá hủy supply hiện tại, như được đề xuất bởi mô hình tiếp tục H4 nói trên, mức cao nhất ngày 4/10 được nhìn thấy ở mức 1,1640 usd, tiếp theo là mức kháng cự H4 ở mức 1,1665 usd.

Nếu cờ hiệu Pennant H4 không hoàn thành, việc phá vỡ hỗ trợ H1 được đề cập ở trên ở mức 1,1584 usd sẽ mở ra cánh cửa hỗ trợ H4 ở mức 1,1563 usd và nhu cầu H1 đến ở mức 1,1545-1,1555 usd.

Theo góc độ phân tích kỹ thuật

Dài hạn:

Vùng kháng cự mạnh $ 1,1614 và $ 1,1689, nếu nó bị phá cản sẽ là một cảnh tượng hào hứng đối với người mua. Mức hỗ trợ mạnh ở mức $ 1,1473-1,1583.

Ngắn hạn:

Cùng với xu hướng tăng giá của khung thời gian tuần W1 giá phá vỡ trên mô hình cờ hiệu Pennant của khung thời gian H4 trong tuần này, lật đổ mức kháng cự H4 ở mức $ 1,1622 và kháng cự H4 tiếp đó ở mức $ 1,1665.

Nếu điều trên có kết quả, nguồn cung H1 ở mức $ 1,1628-1,1615 cũng sẽ bị loại bỏ.

Nếu người mua không cam kết thì mức hỗ trợ H1 quan trọng ở mức $1,1584. Nếu bị xuyên thủng mức này có nghĩa mức hỗ trợ H4 ở mức $ 1,1563 sẽ được cân nhắc.

Tìm hiểu phân tích thêm FPMarkets

October 17, 2021

Giao dịch Bitcoin 24/7ĐĂNG KÍ

+ +